За длительную историю кредитования банками были созданы различные системы группировок ссуд на основании определенных критериев с целью повышения эффективности управления кредитными операциями. Соответственно, клиент может получать кредит в различной форме в зависимости от ситуации и условий.
Эволюция теорий кредита
Теоретическое обоснование кредитов разветвляется на два основных направления. Данная классификация представлена натуралистической и капиталотворческой теориями.
Натуралистическая теория
Начало натуралистической теории кредита положили А. Смит и Д. Рикардо, которые рассматривали ссуды как одну из форм оборота производительного капитала. Главные аспекты этой теории включают следующие пункты:
- В роли объекта кредита выступают натуральные вещественные блага.
- Ссудный капитал отождествляется с производительным капиталом.
- Посредником в движении капитала выступают банки, а пассивная роль отводится кредиту, обеспечивая оборот производительного капитала.
- Кредит как самостоятельная финансовая единица не формирует реальной стоимости.
- Потребности, возникающие в процессе оборота капитала, ограничивают масштабы развития кредита.
- Прибыль, формируемая в результате оборота производительного капитала, является источником ссудного процента - дохода от инвестированного капитала.
Капиталотворческая теория
В середине XIX века лидирующее положение в экономике заняла капиталотворческая теория кредита, характеризующаяся следующими идеями:
- Процесс воспроизводства не сказывается на кредите.
- Основным фактором развития экономики является кредит.
- Банки - структуры, занимающиеся "производством" ссуд.
- Кредит является производственным капиталом, поскольку выступает в роли источника прибыли.
Идеи данной теории кредита были сформулированы шотландским финансистом и экономистом Дж. Ло и английским экономистом Г. Маклеодом. Немецкий банкир А. Ган, английские экономисты Дж. М. Кейнс и Р. Хоутри, американский экономист Э. Хансен в начале XX века продолжили развивать капиталотворческую кредитную теорию в своих работах. Ученые внесли в методологию данной теории следующие положения:
- Ведущая роль в экономике отводится банкам.
- Активные операции - основа банковской деятельности.
- Кредит выступает источником банковского капитала, поскольку создает депозиты.
- Кредит - фактор экономического роста и расширенного производства, поскольку является источником капитала.
Денежные капиталы, которые высвобождаются в процессе оборота торгового и промышленного капитала, и финансовые накопления, формирующиеся в процессе движения средств населения вместе образуют ссудный капитал. Кредитование возможно только на основе перечисленных ресурсов. Кредит может стать инфляционным фактором, ограничивающим экономический рост.
Границы кредита
В экономике масштабы кредитных сделок ограничены. Согласно общей теории денег и кредита, выделяют границы банковского и коммерческого кредита.
Границы коммерческого кредита
Чем определяются границы коммерческого кредита? Данный показатель обусловлен проявлением следующих критериев:
- Цели использования кредита - обслуживание обращения и производства товаров и продукции, то есть удовлетворение необходимости в оборотном капитале.
- Направление использования - для сторон подобного кредита характерны хозяйственные связи.
- Ограничение по срокам предоставления для коммерческого кредита, что умещается в нормальный производственный цикл.
- Возможность расширения кредита на основе вексельного обращения не отменяет ограничений по сумме.
Границы банковского кредита
Согласно теории о финансах и кредитах, границы банковского кредита определены следующими критериями:
- Ресурсная база каждого кредита основывается пассивами, от которых зависит максимальная сумма кредитования.
- Кредитный портфель банковской организации должен соответствовать принципам ликвидности, ввиду чего выдача кредитов определенным категориям заемщиков невозможна. Система экономических нормативов отвечает за подобное регулирование.
- Потребности хозяйственного оборота ограничивают максимальную потребность в ссудах.
Классификация научных школ, исследующих кредиты
Основополагающим фактором системного изучения теорий кредита является классификация научных школ, не привязанных к конкретной образовательно-педагогической деятельности. Выделяют четыре основные научные школы с учетом кредитной парадигмы - определенной модели постановки проблем и их решений, влияющей на социально-экономическое значение кредита:
- Нигилистическая. Кредит разлагает социально-экономическую систему, оказывая на нее отрицательное влияние.
- Капиталотворческая. Кредит оказывает положительно влияние на социально-экономическую систему, обеспечивая безграничный и непрерывный экономический рост.
- Натуралистическая, или нейтральная. Кредит нейтрален по отношению к системе, поскольку перераспределяет уже имеющиеся ресурсы.
- Инвестиционно-финансовая. Согласно данной теории, кредит является неотъемлемой частью формирования потока инвестиционного финансирования в экономической системе.
Современные теории
В теории кредита до экономического кризиса 1929-1933 годов основными считались следующие представления:
- Кредитная экспансия банковской системы. Осуществляется посредством понижения стоимости кредита, упрощения его условий, провоцирует и позволяет поддерживать подъем промышленности.
- Объем денежной массы в государстве ограничивает кредитную экспансию банков в условиях обмена банкнот на золото.
Практика циклического развития рыночной экономики пошла вразрез с перечисленными положениями, поскольку на конкретных фазах цикла инфляционный характер безграничного кредитования отрицательно сказывается на кризисе, усугубляя его.
Положения капиталотворческой теории кредита в условиях современности играют роль методологической основы концепций денежно-кредитного регулирования экономики - монетаризма и неокейнсианства, которые подразумевают кредитную экспансию и кредитную рестрикцию как антикризисные мероприятия. На базисах капиталотворческой теории разработано понятие кредитного, или депозитного, мультипликатора, которое широко применяется в финансово-кредитной политике центральных банков. Отражением реальной банковской практики и возможности формирования на основе аналогичной суммы ряда депозитов в ходе кредитной операции является модель мультипликационных депозитов.
Западные экономисты в своих исследовательских работах в настоящее время делают упор не на характеристики кредитных отношений, а особенности их функционирования на практике, соответственно, их деятельность имеет прикладной характер.
До 90-х годов XX века в отечественной экономике была принята единственная теория кредита Карла Маркса, основанная на следующих положениях:
- Действительный капитал формируется только в процессе производства, но не создается кредитом.
- Денежные накопления граждан и государства, а также временно свободные и заранее мобилизованные денежные капиталы выступают в роли источников ссудного капитала.
- Темпы роста действительного капитала уступают темпам роста объема ссудного капитала. Это объясняется увеличением доходов государства и личного сектора, постоянным развитием кредитной системы и прочими факторами.
- В процессе кредитования банки формируют денежный капитал, предоставляя клиентам ссуду посредством открытия депозитов без предварительного сбора денежных средств. Это требуется для обеспечения оборота торгового и промышленного капиталов. Потребности процесса восстановления действительного капитала ограничивают способность банковских организаций формировать депозиты и аккумулировать денежные капиталы.
Упомянутые выше исследования в работах западных и отечественных экономистов, затрагивающие теории кредита, на сегодняшний день носят в основном прикладной характер.
